Komt er een einde aan de (Petro-)dollar

Ik las een heel interessant artikel van Dick Seegers (Excuses Dick voor de naamsverwarring) op goudportal.nl over het einde van de dollar als pasmunt voor olie en andere grondstoffen. Er zijn meer en meer tekenen dat de Amerikaanse hegemonie op valutagebied doorbroken gaat worden. Er is niet alleen Iran en China, maar ook Rusland keert zicht tegen de dollar. Het einde van de Petro-dollar kan wel eens het begin zijn van het einde van de dollar en heel Amerika. Lees hier een korte samenvatting waarom:

De Petro-dollar is ontstaan in de jaren ’70 toen er internationale afspraken gemaakt werden dat alle zaken die de koop en verkoop van ruwe olie betroffen, uitsluitend in Amerikaanse dollars afgewikkeld mochten worden. Dit beperkte zich niet alleen tot olie maar breidde zich uit tot alle grondstoffen en geproduceerde goederen die wereldwijd verhandeld werden.

De vraag naar dollars werd op die manier voor lange tijd vastgelegd en dreef de dollar tot exorbitante hoogtes. Daarbovenop legden vele landen hun met de export verdiende dollars vast in VS staatsobligaties en gaven daarmee de VS een schier onuitputtelijke bron van krediet, die de VS naar willekeur konden gebruiken.

Dat Petro-dollar systeem was een briljante, politieke en economische zet. Daarmee werd wereldwijd de met de olie verbonden geldhandel gedwongen door het systeem van de Amerikaanse FED te vloeien. En op die manier ontstond een immer grotere vraag naar Amerikaanse dollars en schuldpapier. Tegelijkertijd moesten de VS voor aardolie steeds minder betalen, omdat de valuta waarin die olie betaald werd dezelfde was die door de Amerikanen zelf gecontroleerd en gedrukt werd.

Maar er dreigt nog een gevaar, dat tot nu toe verborgen bleef. De waarde van dollar wordt voor het grootste bepaald door de aardolie. Als de olie in de toekomst in zijn geheel of gedeeltelijk in een andere munt afgehandeld wordt, dan hebben vele landen hun dollar deviezen niet meer nodig. De daaruit voortvloeiende verkoop van dollars zal de waarde ervan erg doen afnemen.

De landen worden zich echter meer en meer bewust van deze situatie en zoeken naar alternatieven bij hun internationale handel om zich los te maken uit deze wurggreep van de Amerikaanse dollar. Maar dat gaat niet zonder slag of stoot. Eind 2000 overtuigden Frankrijk en enige andere EU-lidstaten Saddam Hoessein om de dollar te laten vallen en in plaats van in levensmiddelen en dollars de olie in euro’s af te rekenen. In maart 2003 viel Amerika Irak binnen en maakte een einde aan het aan de euro voor aardolie.

Dominique Strauss Kahn, toen nog president van het IMF, stelde in april 2011 nog een nieuwe wereldvaluta voor als tegenwicht tegen de petro-dollar. Drie maanden later deed zich het voorval voor, waarbij DSK een kamermeisje lastig viel en binnen enige weken als president van het IMF moest aftreden. Later werden alle tegen hem ingebrachte beschuldigingen teruggenomen. Oorlogen en andere achterbakse middelen worden niet geschuwd en de kosten daarvan wegen volgens de Amerikanen ruim op tegen het potentiële verlies van hun riante positie met de petro-dollar.

Lees het volledige artikel van Dirk Seegers op goudportal.nl

Maak ook gebruik van de expertise van Slim Beleggen om op beleggingsgebied winsten te realiseren met stijgende grondstoffen >>> Abonneer op het Grondstoffen Rapport

De dollar is de slechtste leerling

We weten het al langer dan vandaag, maar Zilverpaul licht het nogmaals toe in een interessant artikel op The Silvermountain.

Volgens de officiële overheidscijfers is de koopkracht van de dollar vanaf ongeveer 1970 vrijwel gelijk gebleven, maar nemen we de werkelijke inflatiecijfers berekend volgens de methodiek zoals die toentertijd nog door de overheid werd gebruikt komen we uit op een forse daling van de koopkracht.

En u ziet hier ook treffend geïllustreerd waarom de overheid er zo’n belang aan hecht om de berekeningsmethode van de inflatie met enige regelmaat aan te passen. Officieel immers is de koopkracht nog in orde, maar in werkelijkheid blijkt de koopkracht van de dollar meer dan gehalveerd.

En dit is nu net waarom er weer een goudstandaard zou moeten worden ingevoerd; zonder gouddekking gaat het letterlijk bergafwaarts met de koopkracht. Een tweede reden voor het loslaten van de goudstandaard zijn mijn inziens de bankiers. Immers, ongebreidelde winsten, bonussen en grote politieke invloed worden hun deel als de maatschappij en overheid aan de schuldkraan worden gehangen.

Lees hier het volledige artikel…

Ook Amerika graaft zijn eigen graf

Elke wereldmacht is eindig. Het einde van Amerika als ’s werelds machtigste land lijkt aangebroken. 4 jaar geleden was er nog hoop voor de Amerikanen. ‘Yes we can’ was de slagzin van Obama. Eigenlijk bedoelde hij “Ja we kunnen het,… nog slechter doen!”. Het verval van Amerika is onder het bewind van Obama alleen maar in een stroomversnelling geraakt.

China en Rusland hebben al begrepen dat ze hun Amerikaanse staatsobligaties best zo snel mogelijk verkopen voordat ze waardeloos worden. Uit het laatste TIC rapport blijkt dat Rusland voor de 14^e maand op rij Amerikaanse obligaties heeft verkocht waardoor het zijn portefeuille gehalveerd heeft op anderhalf jaar tijd, van $ 176 miljard naar $ 88,4 miljard. China verkocht in december nog voor $ 32 miljard waardoor het nog maar $ 1.110 miljard U.S. Treasuries aanhoudt, het laagste niveau sinds 2010. (Beurs.com)

De valuta-oorlog die de FED begonnen is, is in volle gang. Eind januari liet Iran nog weten dat het een overeenkomst had gesloten met India over de betaling van olie in goud. Voor het eerst werd de Amerikaanse dollar opzij gezet en wordt goud dus als een alternatief betaalmiddel gebruikt. Nadat er goud geruild wordt voor olie, wil Iran nu naast goud ook goederen in olie gaan betalen.Volgens Europese graanexporteurs heeft het bewind van Ahmadinejad geprobeerd om graan aan te schaffen in ruil voor goud en olie. Tevens is duidelijk geworden dat Iran ook al graan heeft gekocht met de Japanse yen. (Goudvergelijken.nl)

Meer en meer landen verzetten zich tegen de Amerikaanse hegemonie. Amerika verliest zijn macht niet alleen door ongeoorloofde oorlogen uit te vechten, maar vooral door zijn eigen beleid. Decennia lang teerde de grootmacht op zijn munt. Maar de dollar is zoveel aan kracht aan het verliezen, dat het geloof in de munt ondermijnd wordt. Je kan dan nog zoveel dollars uit het niets creëren als je wilt, maar zo snijdt je uiteindelijk in je eigen vel zodat niemand nog enige waarde hecht aan de munt.

Hoeveel chocolade zou een mens vandaag eten als hij wist dat hij de volgende 3 jaar elke dag aan gratis chocolade zou kunnen geraken? Niet veel! Je zou je niet vol proppen omdat je weet dat je vandaag, morgen, volgende week, volgende maand,… telkens gratis chocolade zou kunnen krijgen. Als de prijs van chocolade onzeker is, dan zou je wel zo snel mogelijk – zo veel mogelijk chocolade eten want morgen kan het feest al weer voorbij zijn.

Het gratis chocoladefestijn kan je vergelijken met het gratis geldfestijn van de FED. Ben Bernanke en Co hebben recent in hun kaarten laten kijken en daaruit blijkt dat ze tot einde 2014 zeker de rente op 0 % gaan houden. Waarom zouden bedrijven vandaag in een onzekere economische toestand besluiten om te investeren als ze nog minstens 3 jaar de tijd hebben om te lenen aan 0 %?! (goudportal.nl)

Andere landen weten nu ook dat de geldkraan nog lange tijd open staat in Amerika wat de dollar met de dag steeds minder waard maakt. En als iedereen tegelijkertijd naar de uitgang begint te lopen, kan het snel bergaf gaan. Amerika heeft nog 1 troef in handen, Europa. Zolang de problemen in Europa nog erger zijn, heeft Amerika nog tijd om zijn huishouden op orde te krijgen.

In afwachting kan je als belegger beter in goud en/of zilver zitten of investeren in de regio waar de schulden nog niet de pan uit swingen: de groeilanden.

>>> Abonneer op het Goud & Zilver Rapport

>>> Abonneer op het Groeimarkten Rapport

Heropleving Amerika: echt of propaganda?

De Amerikaanse economie ziet er de laatste kwartalen veel gezonder uit dan de Europese. Terwijl Europa vecht tegen een recessie en hoge werkloosheid (behalve in Duitsland) lijkt de Amerikaanse economie op toeren te komen. Er wordt nog steeds een groei van het bbp gemeten en de werkloosheid daalt. Obama lijkt zijn slag thuis te halen. Is het toeval dat dit juist gebeurd in het verkiezingsjaar? Ik denk het niet. Er zijn altijd leugens, grote leugens en statistieken. Amerika blijft een land in verval, al laten de cijfers momenteel iets ander zien.

De werkloosheidscijfers van 8,3 % is historisch gezien nog steeds slecht. Maar als je van 10 % komt, is dit uiteraard een goede verbetering, en de trend is dalend. Maar volgens John Williams van shadowstats bedraagt de werkloosheid eerder 22,50 %, wat volgens mij een realistischer beeld is.

Deze cijfers zijn dus gemakkelijk te manipuleren in uw eigen voordeel. Cijfers die wereldwijd op dezelfde manier worden berekent zijn dat minder. Zo heeft Amerika een grote inkomensongelijkheid, waarmee het wereldwijd op plek 95 van de 134 staat. Amerika staat tussen derde wereld landen als Nicaragua en Venezuela. (Biflatie.nl)

Terug naar de werkloosheid. Er is een duidelijk divergentie ontstaan tussen de gemiddelde jobgroei van de laatste decennia met het huidige decennium. De huidige heropleving is onvoldoende om het gat met de gemiddelde jobgroei te dichten. Het huidige niveau staat zelfs nog onder het niveau van de top in 2001, meer dan 10 jaar geleden dus. (Beurs.com)

Nog even een zijsprongetje. In 2008 waren o.a. de 4 grootste banken ‘Too Big to Fail’ aangezien ze 68,50 % van alle spaartegoeden vertegenwoordigde. In 2011 vertegenwoordigen deze 4 banken 72 % van alle spaartegoeden.

Er zijn 242 miljoen Amerikanen met een tewerkstellingsleeftijd. Slecht 142 miljoen Amerikanen zijn aan het werk, er zijn dus 100 miljoen Amerikanen (41,50 %) die geen tewerkstelling hebben. Dit getal ligt dus een pak hoger dan de 8,30 % werkloosheid. De overige 33,20 % is ofwel zo gefortuneerd dat ze niet meer moeten werken, of zo ontmoedigd dat ze geen moeite meer doen om werk te vinden.

De arbeidersparticipatiegraad van 16 tot 54 jaar is gedaald tot de laagste niveaus in 30 jaar. De arbeidersparticipatiegraad boven de 55 stijgt jaar na jaar. Oudere werknemers willen zo lang mogelijk tewerkgesteld blijven om hun kosten te kunnen betalen.

Obama is in de peiling ondertussen aan een geweldige come-back bezig. Dat was in het najaar van 2011 wel even anders, toen de kansen van een herverkiezing van Obama richting de 40% wegzakte. Vandaag maakte president Obama weer 56% kans op een tweede termijn in het Witte Huis. Niet toevallig heeft de stijging van Obama in de peilingen veel gelijkenis met de stijging van de beurs over de betreffende periode. (Grafiek zie SlimBeleggen)

De ondergang van de dollar

De dollar wordt momenteel nog aanzien als de reservemunt van de wereld. Overal ter wereld kan je immers met dollars betalen. Maar de populariteit van de dollar neemt zienderogen af.  Zo waren we getuige van de eerste goud-voor-olie deal in de markt! India koopt voor het eerst in de historie olie van Iran met goud, waarmee het gele edelmetaal sinds decennia opnieuw gebruikt wordt als valuta. Brazilië, China, Rusland – voeren hun onderlinge handel nu al niet meer in Amerikaanse dollar, maar in de eigen munten. Vanwege de betrouwbaarder, de stabiliteit.

Duidelijk wordt dat op termijn de USD niet meer de wereldreservemunt kan blijven. Er wordt, langzaam maar zeker, gezocht en overgegaan naar iets anders. Wat dat “andere” dan wel zal worden? Waarschijnlijk een mandje met daarin al zeker GOUD… en de YUAN, de Chinese munt. (goudportal.nl)

De Westerse landen zijn bezig met hun munten zo waardeloos mogelijk te maken. Dit moet de export ondersteunen om zo de economie te laten groeien om uit de schulden te geraken. De schulden zijn echter al zo hoog opgelopen, dat het hopeloos is geworden. Er is nog geen enkele economie geweest die sterker werd door een zwakke munt. Een sterke munt wijst op een sterke economie. De opkomende markten zijn dan ook de toekomst, zij hebben de sterke munten in deze wereld.

Het ongelimiteerd bijdrukken van niet bestaand geld werkt simpelweg niet. Papieren geld zal altijd terugkeren naar de echte waarde, namelijk die van de materiële waarde van het papier en de inkt alleen, zoals Voltaire al heel snel in de gaten had. (biflatie.nl)

Het verse geld geraakt dan ook niet in de economie. Als er geen vraag is naar geld, heeft het ook geen zin om er bij te drukken. En toch staat de geldkraan open. Banken lenen tegenwoordig alleen geld uit aan kredietwaardige klanten. Maar in deze economische malaise, zijn er steeds minder kredietwaardige klanten.

Leningen gedeeld door basis geldhoeveelheid daalde van 8 in 2007 naar minder dan 3 in 2011. Leningen gedeeld door bbp daalde ook de laatste 4 jaar. Leningen gedeeld door private bbp daalde zelfs nog sterker de laatste 4 jaar. M 2 omloopsnelheid: bbp gedeeld door M 2 geldhoeveelheid daalde eveneens sterk. Technische gegevens, maar van de $ 1,8 biljoen staat er momenteel $ 1,6 biljoen terug op de balans van de FED uit aan 0,25 % intrest. Dit levert de banken jaarlijks $ 4 miljard op, zonder dat ze er ook maar iets voor moeten doen. Dit bewijst voldoende dat er gewoon niet genoeg vraag is naar geld voor de banken om uit te lenen. (Beurs.com)

Het Rijk van de dollar zit in zijn laatste fase. De overgang naar een nieuw monetair tijdperk zal gepaard gaan met de nodige inflatie, onzekerheden en volatiliteit. Met de recente aankondigingen van Bernanke over het toekomstige beleid, heeft Amerika zichzelf als veilige haven volgens mij buitenspel gezet. En aangezien niet iedereen een zwakke munt kan hebben op hetzelfde moment, levert dat maar één winnaar op: goud! Goud was ooit geld en wordt opnieuw terug geld. (Aandelen.com)

>>> Abonneer op het Goud & Zilver Rapport

140 jaar daling van de dollar

Onderstaande grafieken tonen de maandelijkse Amerikaanse inflatiecijfers en de waarde van de dollar gemeten ten opzicht van de dollar in 1871.

Tot 1950 waren er geregeld periodes van inflatie en deflatie. Door de deflatie te laten toestaan in periode van economische achteruitgang, bleef de waarde van 1 $ ongeveer dezelfde. Ten opzicht van 1871 was een dollar in de jaren ’50 gedaald naar een verhouding van 2 : 1.

20 jaar later in de jaren ’70 was de waarde van de dollar gedaald naar 3 : 1. Op 100 jaar tijd verloor de dollar 66 % van zijn waarde. Maar de ontkoppeling van de dollar met de goudstandaard, heeft alles nog meer in een stroomversnelling gebracht.

In de volgende 40 jaar zonder deflatie (behalve met de crisis in 2008) en vol schuldcreatie daalde de dollar verder naar 18 : 1. De dollar van vandaag is 94,50 % minder waard dan die van 1871.

Sinds de VS in 1982 de CPI hebben aangepast, liggen de officiële inflatiecijfers beduidend lager dan de effectieve inflatiecijfers (Alternate CPI). Het effectieve inflatiecijfer in de VS bedraagt 10,5% met de ingang van 2012. Er is een sterk vermoeden dat de effectieve inflatie op eenzelfde niveau ligt in Europa, gezien de stevige prijsstijgingen in de winkels, op onze rekeningen en aan de pomp.

>>> Abonneer op het Goud & Zilver Rapport

 

China en Rusland hebben steeds minder Amerikaans staatspapier

Zowel China als Rusland heeft steeds minder belangstelling voor de Amerikaanse staatsobligaties, zo blijkt uit de nieuwste TIC-data die deze week werden vrijgegeven door de Amerikaanse ‘Treasury’. De nieuwste data laat zien dat China in november 2011 minder Amerikaanse staatsobligaties in bezit had dan gedurende het jaar 2011 en de laatste drie maanden van 2010.

…

In Rusland is de afkeer tegen Amerikaans staatspapier nog groter, want dit land heeft haar positie in het schuldpapier fors afgebouwd. In november 2010 hield het land nog de zesde positie in met $167,3 miljard aan Amerikaanse staatsobligaties, maar precies een jaar later staat het met een reserve van $89,7 miljard op de tiende plaats in de wereldranglijst. Dat is bijna een halvering van de blootstelling aan Amerikaans schuldpapier in een jaar tijd.

Lees het volledige artikel op amsterdamgold.com